[26/11/07] 데일리 레포트 — 고용 서프라이즈와 달러 반등, 비트코인 주말 방향 모색

포지션: 관망

비트코인은 11월 7일 09:00 KST 확정 일봉에서 $75,844.00으로 마감했다. 전일 종가 $76,088.01보다 0.3% 낮다. 고가 $76,416.24, 저가 $74,888.00로 전일 5.5% 음봉 다음 날은 몸통이 짧은 보합이다. 미국 10월 고용은 16.5만 명으로 예상을 크게 웃돌았고 달러가 올랐다. 자동매매는 포지션 없이 관망했다.

주요 일정

KST 기준. 주식·국채·유가 표는 11/06 정규장 마감(11/07 06:00, 미국 11/06 16:00). 10월 고용지표는 11/06 22:30(미국 11/06 08:30)에 발표됐고 결과는 확정이다. 주말이라 미국 정규장은 월요일까지 없다.

시장 현황

금일 09:00 KST 확정 일봉은 $75,844.00으로 $76K 턱밑이다. 고가 $76,416.24는 전일 종가 $76,088.01 바로 위에서 막혔고 저가 $74,888.00는 전일 저가 $75,208.42를 아래로 뚫었다. 종가는 고가에서 약 $572, 저가에서 약 $956 떨어져 아래 꼬리가 있는 작은 음봉이다. 거래대금은 약 $1.30B로 전일 약 $1.98B보다 줄었다. 공포탐욕지수(Alternative.me)는 25, 극단적 공포다. 전일 28, 공포에서 한 단계 내려왔다.

$76,416은 금일 고가다. $76,088은 전일 종가고 지금은 바로 위 저항이다. $76,000은 심리다. $75,844는 금일 종가, $74,888은 금일 실제 하단이다. $75,208은 전일 저가인데 금일 저점이 그 아래로 내려와 있다. $75,000은 심리 지지로 남아 있으나 종가가 그 위에 있다고 바닥이 확인된 것은 아니다.

글로벌 시장 동향

주식·국채·유가 표는 11/06 정규장 마감이다. 전일 비트코인 -5.5%는 나스닥 -5.5%와 같았고 금일은 나스닥이 1.1% 올랐는데 비트코인은 0.3% 내렸다. 같은 위험자산이라도 하루 만에 동행이 끊겼다. S&P 500은 0.3% 올라 주간 낙폭을 조금 줄였다. 변동성지수(VIX)는 28.18에서 25.64로 내렸다. 기술 업종이 지수보다 강했고 다우는 금리가 버티며 약했다.

달러지수는 101.55에서 102.28로 올랐다. 전일에는 달러가 거의 안 움직이고 주식이 비트코인을 끌어내렸으나 금일은 고용 발표가 달러를 먼저 움직였다. 금은 $4,080.20으로 내렸고 10년물은 4.86%로 소폭 올랐다. 유가는 WTI $90.34, 브렌트 $97.76으로 보합이고 호르무즈 통항이 정상화된 것은 아니다. 주간 유가 낙폭은 크게 남아 있다. 코스피는 11/06에 6.0% 내려 5,059.69로 마감했다. 목요일 나스닥 투매를 금요일 서울이 받았다. 뉴욕은 그 다음 세션에서 기술주를 되돌렸고 비트코인은 그 반등을 따라가지 않았다.

오늘의 핵심 뉴스

고용 16.5만 명, 12월 금리 경로가 다시 열렸다

미국 노동통계국은 10월 비농업 고용이 16.5만 명 늘었다고 발표했다. 시장 예상은 5.9만–6.5만 명이었다. 실업률은 4.2%에서 4.1%로 내려갔고 시간당 임금은 전월 대비 0.4%, 전년 대비 3.1% 올랐다. 8월은 18.6만 명, 9월은 6.0만 명으로 각각 5.3만 명, 3.1만 명 상향 수정됐다. 두 달 합쳐 8.4만 명이 더해졌다. 발표 시각은 11/06 22:30(미국 11/06 08:30)이다.

숫자는 이미 나왔다. 약한 고용을 전제로 한 위험선호는 접는다. 12월 금리 인상 확률은 발표 뒤 70%대 후반으로 다시 올라갔고 달러지수가 102.28까지 오른 직접 재료다. 비트코인은 발표 직후 코인베이스에서 $74,722까지 찍혔다가 $75K대 후반으로 돌아왔다. 금일 바이낸스 저가 $74,888.00가 그 구간이다. 종가 $75,844.00는 저점 이탈을 종가까지 끌고 가지 못했다. 고용이 강하다고 추세가 하루 만에 바뀐 것은 아니다. 할인율만 다시 높아졌다.

나스닥은 되돌렸고 비트코인은 그 자리에 남았다

11/06 나스닥은 1.1% 올라 24,579.42다. 전일 5.5% 투매의 일부를 되돌렸다. 인공지능 데이터센터 규제 우려는 남아 있다. 민주당이 상원과 하원을 가져온 뒤 전력·용수·지역 반발이 투자 속도를 늦출 수 있다는 해석은 바뀌지 않았다. 금요일 정규장은 그 충격을 한 번에 더 팔지 않았고 기술주가 지수보다 강했다.

비트코인은 그 반등을 따라가지 않았다. 전일에는 나스닥과 같은 5.5%였다. 금일은 나스닥 +1.1%, 비트코인 -0.3%다. 고용과 달러로 크립토 할인율이 따로 올랐다. 현물 비트코인 ETF는 11/05에 약 $430M 순유출이 확정됐다. 피델리티가 약 $200M, 블랙록이 약 $105M 나갔다. 11/04 약 $75M 유입을 하루 만에 되돌렸다. 11/06 정규장 유입은 주말 기준으로 아직 확정 숫자가 없다. 기관 현물이 받쳐 줬다고 보기 어렵다.

규제 시계는 느리고 해협은 그대로다

주택법안이 서명 없이 발효되며 연준의 디지털 달러 발행을 2030년까지 막는 조항이 시행 단계에 들어갔다. 스테이블코인 업계가 경쟁자로 보던 공공 디지털 화폐가 한시적으로 빠지는 재료다. 같은 주 노동부의 퇴직연금 암호화폐 편입 규칙은 백악관 최종 검토에 올라갔다. 민주당 의회가 크립토 시장 법안을 빠르게 통과시킬 환경은 아니다. 금일 종가 $75,844.00를 움직인 직접 재료는 규제 문구보다 고용과 달러다.

유가는 WTI $90.34, 브렌트 $97.76으로 전일 반등 뒤 보합이다. 호르무즈 정상 통항은 확인되지 않았다. 유조선 피격과 기뢰 보도는 남아 있고 종전 합의는 없다. 주간 유가 낙폭은 중간선거 종전 베팅이 먼저 들어갔다가 되돌려진 결과다. 인플레 재료가 완전히 사라진 것은 아니다. 고용이 탄탄한 위에 유가가 다시 오르면 12월 금리 경로가 더 단단해진다.

기술적 분석

중기 추세선은 하락을 유지하고 모멘텀은 과매도 영역에 접근했으나 진입 문턱은 아직 아니다. 변동성은 전일보다 줄었다. 금일 고점 $76,416.24는 전일 종가 $76,088.01를 조금 넘긴 뒤 막혔고 저점 $74,888.00는 전일 저점 $75,208.42를 아래로 뚫었다. 종가 $75,844.00는 고점과 저점 사이고 큰 음봉 다음 날의 에너지 축적에 가깝다.

11/04 종가 $80,504.01에서 11/05 $76,088.01, 금일 $75,844.00로 내려왔다. $80,000은 이틀 전 종가권이었으나 지금은 멀리 있는 저항이다. 그 가격을 금일 지지처럼 읽으면 안 된다. 거래대금이 줄며 0.3% 빠졌고 시스템이 추적하는 중기 추세는 하락이다. 이동평균선은 역배열에 가깝고 변동성 밴드는 전일보다 좁아졌다. 모멘텀이 과매도 경계에 붙어 하락 베팅을 바로 다시 열 조건은 닫혀 있다. 상승 방향도 추세가 내려와 있어 문이 열리지 않는다. 다음 일봉이 $74,888 아래에서 닫히면 금일 저점을 지지로 보지 않는다.

파생상품 시장

미결제약정은 금액 기준 약 $7.16B에서 $7.31B로 늘었고 계약 수는 9.42만에서 9.64만이다. 전일 낙폭 때 줄었던 포지션이 주말 앞에서 조금 돌아왔다. 펀딩은 양수를 유지하나 과열 구간은 아니다. 테이커 비율 0.98은 매도 시도가 조금 더 강했다. 계정 롱 비중은 11/05 1.39에서 11/06 2.92, 금일 아침 스냅샷 3.13이다. 급락 뒤 개인이 롱을 다시 붙인 흔적이 하루 더 커졌다. 종가 $75,844.00가 나스닥 반등을 따라가지 못한 직접 이유는 현물 기관보다 고용·달러와 선물 포지션 재배치에 가깝다.

전일 17:00 KST 옵션 만기는 지나갔으나 만기만으로 방향이 정해지지는 않았다. 그 뒤 22:30 KST 고용이 같은 세션의 실제 변수였다. 주말 파생은 롤오버보다 기존 롱 재진입이 눈에 띈다.

알트코인 동향

ETH 글로벌 $2,238.67, 업비트 305만 3,000원. 전일 대비 0.0%로 비트코인 -0.3%와 거의 같다. 고가 $2,254.26, 저가 $2,210.00. 업비트는 0.5% 올라 3,053,000원. $2,210 부근이 단기 지지, $2,254 부근이 단기 저항이다. 전일 7.7% 하락의 반대 반등은 나오지 않았다.

SOL 글로벌 $90.13, 업비트 12만 2,900원. 전일 대비 0.9% 올랐다. 고가 $91.62, 저가 $88.94. $100은 더 위에 있는 저항이다. 업비트는 1.2% 올라 122,900원. 비트코인보다 조금 강했으나 독자 수급으로 보기 어렵다.

XRP 글로벌 $1.1790, 업비트 1,608원. 전일 대비 2.3% 내렸다. 고가 $1.2234, 저가 $1.1723. 업비트는 1.9% 내려 1,608원. 시장 법안 지연은 규제 민감 자산에 부담으로 남는다. 금일 상대 약세는 개별 호재가 가격을 못 받친 결과다.

알트/BTC 비율은 이더리움이 비트코인과 같고 솔라나가 조금 강하고 엑스알피가 약하다. 전일처럼 알트가 일제히 더 빠지는 위험회피는 아니다. 알트 시즌으로 부르기에는 거리가 멀다.

온체인 현황

활성 주소는 11/05 73.0만 건으로 전일 65.1만 건보다 늘었고 거래 건수는 37.2만 건으로 줄었다. 해시레이트는 0.97 ZH/s 부근이다. 시장 과열도는 정상 범위고 공포탐욕지수가 극단적 공포로 내려온 것과 방향이 같다. 11/06–11/07 온체인 확정 일별값은 09:00 KST 기준 아직 닫히지 않은 항목이 있다. 펀딩이 양수인 상태에서 현물 가격은 보합이다. 전일 선물 롱 청산 뒤 개인 롱이 다시 붙었다. 과열 붕괴로 보지 않는다. 중기 추세가 이미 내려와 있던 구간의 연장이다.

자동매매 현황

자동매매 시스템은 11/07 09:00 KST 정규 점검에서 롱·숏 모두 신규 진입을 열지 않았고 거래소 기준 포지션은 없다. 대표 포지션은 관망이다. 중기 추세는 하락을 유지한다. 모멘텀은 과매도 영역에 접근했으나 상승 방향 문턱은 아직이다. 하락 방향은 전일 큰 음봉과 금일 과매도 경계가 겹쳐 재진입을 열지 않는다. 전일 관망과 금일 관망은 같은 줄에 있다.

나스닥 반등이 주초까지 이어질 때

주초 나스닥이 금요일 되돌림을 이어가고 종가가 $74,888 위에 머물면 위험자산 할인이 하루짜리였는지가 확인된다. 모멘텀이 과매도에서 돌아서면 상승 방향 조건이 가까워진다. 중기 추세가 아직 하락이라 보합 하루로 롱 진입을 열지는 않는다. 달러가 102 아래에서 식고 금리가 내려 있으면 그 경로에 힘이 붙는다. 지금은 그 문이 닫혀 있다.

고용이 금리로 남고 $74,888이 깨질 때

12월 인상 확률이 유지되고 달러가 102 위에 머물면 할인율은 내려오지 않는다. 종가가 $74,888 아래로 끝나고 $74,000을 시험하면 금일 저점이 받침대가 아니었음이 확인된다. ETF 유출이 이어지고 개인 롱 비중이 높은 채로 가격이 빠지면 하락 방향 베팅의 조건이 다시 가까워진다. 지금은 과매도 경계 때문에 그 경로가 한 박자 늦춰진다.

지금은 어느 쪽 문턱도 열려 있지 않다. 과매도 경계와 하락 추세가 동시에 있어 관망이 맞다. 종가와 $74,888 사이가 종가와 $80,000 사이보다 짧다. 핵심 변수는 주초 달러·금리와 $74,888 지지 여부다.

전망

일 종가는 $75,844.00다. 전일 대비 0.3% 내렸고 거래대금은 전일보다 줄었다. 미국 고용은 16.5만 명으로 예상을 크게 웃돌았고 달러지수는 102.28이다. 나스닥은 1.1% 되돌렸으나 비트코인은 그 반등을 따라가지 않았다. 유가는 보합이고 해협 리스크는 남아 있다. 사흘 사이 종가가 $80,504에서 $75,844로 내려온 뒤 주말 앞에서 멈췄다. 종가가 금일 저점보다 위에 있어 $74,888이 지지인지는 단기 기준점이다. $76,088은 바로 위 저항이다. 시스템은 보합을 과매도 진입으로 보지 않았다. 관망이다. 다음 신호는 주초 달러와 저점 지지 여부를 보고 열린다.